💬 «Время запастись», - говорит Билл Акман после нажатия на курок на акциях Amazon (AMZN)

«Время запастись», - говорит Билл Акман после нажатия на курок на акциях Amazon (AMZN)

Билл Акман снова делает волны-His Pershing Square Capital Management только что сделала смелую ставку на Amazon Amzn -0,43% ▼, набрав почти 1 миллиард долларов в наличии в течение первого квартала в 2025 году. Движение блокбастера происходит в то время, когда Amazon находится под давлением тарифов, замедляет рост AWS и Fierce AI-конкуренции-вытаскивает конкуренцию на годовой. Агрессивная игра Акмана привела к дебатам о том, является ли теперь моментом купить в самого вооруженного гиганта Big Tech.

Несмотря на макроэкономические встречи и конкуренцию, Акман рассматривает устойчивую AWS, недооцененный розничный рост розничной силы и временную чрезмерную реакцию на рынке как убедительные причины «запастись» на AMZN, и я согласен.

AWS Cloud Computing Powerhouse и Driver Driver

Amazon Web Services (AWS) показал, что его рост ускорился в первом квартале 2025 года, выпустив 25 миллиардов долларов, что на 17% по сравнению с прошлым годом увеличилось. Возможность также выросла, поскольку операционный доход почти удвоился с 5,1 млрд. Долл. США в первом квартале 2024 года до 9,4 млрд. Долл. США. По мере масштаба AWS он продолжает извлекать выгоду из мощных попутных ветров в индустрии облачных вычислений, которая, по прогнозам, будет расти на 20,4% CAGR и превышает 1 триллион долларов в ближайшие годы.

Конкурируя с такими гигантами, как Microsoft Azure и Google Cloud Platform (GCP), AWS удваивает ИИ, чтобы использовать дальнейший спрос. Тяжелые инвестиции Amazon в генеративный ИИ, благодаря таким инициативам, как ее платформа, платформы и чипсы, такие как Trainmium, позиционируют AWS в качестве лидера на следующем этапе облачных инноваций.

В настоящее время приходится примерно 17% от общего чистого продаж Amazon, AWS стал двигателем роста, настолько значимым, что он может стоять в одиночку как крупная технологическая компания.

Розничное возрождение и реклама

Основной розничный сегмент Amazon продолжает демонстрировать сильный импульс, причем внутренняя выручка увеличивается на 12% по сравнению с прошлым годом до 86,3 млрд. Долл. США. Международные рынки также положительно внесли свой вклад в рост сегмента. Важно отметить, что Amazon превратил этот исторически более низкий маржинальный бизнес в значительно более прибыльный, сообщив об операционном доходе 5 миллиардов долларов за квартал-заметное достижение, учитывая неотъемлемые проблемы розничных операций.

Эта прибыльность отражает годы стратегических инвестиций в ее инфраструктуру выполнения, которая была усовершенствована для обеспечения более быстрого доставки и снижения транспортных расходов. Несмотря на постоянное макроэкономическое давление и развитие поведения потребителей, в первом квартале Amazon производится розничной торговли, подчеркивает устойчивость как бизнес-модели, так и спроса клиентов.

В то время как розничный сегмент сталкивается с повышенной конкуренцией со стороны таких игроков, как Walmart и Temu, Amazon продолжает возглавлять рынок электронной коммерции США с командной долю на 37,6%, что намного опережает 6,4% Walmart на втором месте. Кроме того, рекламный бизнес Amazon, вполне интегрированный в его розничную экосистему, растет на 24% в годовом исчислении и остается ключевым фактором общей прибыльности.

Учитывая сильное позиционирование Amazon в розничной торговле, облачных вычислениях и искусственном интеллекте, легко понять, почему инвесторы, такие как Билл Акман, проявили интерес. Компания предлагает разоблачение диверсифицированного множества секторов высокого роста. Примечательно, что оценка Amazon представляется разумной по историческим стандартам, с текущим соотношением цены и прибыли 32,8 по сравнению с его типичным диапазоном от 40 до 80 в последние годы.

Какова целевая цена AMZN?

На Уолл -стрит у Amazon есть сильный консенсус -рейтинг на основе 47 Buy, One Hold и Zero Sell Ratings за последние три месяца. Средняя цена AMZN в размере 240,62 долл. США подразумевает почти 17% потенциала роста в ближайшие двенадцать месяцев.

Смотрите больше рейтингов аналитиков AMZN

У аналитика DBS Nashrullah Putra Sulaeman есть рейтинг покупки AMZN. Он отметил, что производительность Amazon, особенно в его облачном сегменте, была впечатляющей, несмотря на снижение свободного денежного потока из -за увеличения капитальных затрат. Он также отметил, что «розничный сегмент Amazon находится на пути восстановления, демонстрируя устойчивую прибыльность и улучшенную операционную маржу».

Аналогичным образом, аналитик Брент Тилл из Jefferies сохраняет рейтинг покупки на AMZN с целевой ценой в 240 долларов. Он отметил, что 6% ускорения в отставании AWS «указывает на высокий спрос на услуги AWS в сочетании с рекордными рабочими маржами 39,5%, демонстрируя способность Amazon эффективно управлять ограничениями потенциала». Несмотря на то, что тарифы угрожают его розничному сегменту, аналитик считает, что розничный гигант лучше подходит для обработки макроэкономических опорных ветер, чем его конкуренты.

Дорога впереди: возможности и риски

Таким образом, Amazon продолжает демонстрировать сильную производительность в своих ключевых бизнес -сегментах. Его лидерство в области электронной коммерции обеспечивает буфер против более широких экономических проблем, одновременно ускоряя рост в AWS, подчеркивает успешную диверсификацию компании на масштабируемые рынки с высоким уровнем маржи. Strategic investments in AI further enhance its competitive positioning and open doors to new verticals.

Тем не менее, инвесторы должны помнить о рисках. Облачные вычисления, цифровая реклама и электронная коммерция являются интенсивными конкурентными отраслями, и будущий успех Amazon будет зависеть от его способности поддерживать лидерство в AWS, повышая эффективность и устойчивую прибыльность в своих розничных операциях.

Несмотря на свой операционный импульс, акции Amazon отставали в этом году-неэффективность, которая привлекла внимание громких инвесторов, таких как Билл Акман. При сильной институциональной поддержке, отраженной в рейтинге консенсуса «Сильной покупки» на Уолл-стрит и воздействии нескольких секторов высокого роста, Amazon остается убедительной долгосрочной возможностью для инвесторов.

Отказ от ответственности и раскрытия

Ищете торговую платформу? Проверьте Tipranks ' Лучшие онлайн -брокеры и найдите идеального брокера для ваших сделок.

Сообщить о проблеме