💬 Почему вариант рынок оптимистично на акции Walmart (WMT)

Почему вариант рынок оптимистично на акции Walmart (WMT)

Ритейлер Big-Box Walmart WMT +4,29% ▲ должен был получить выгоду от надежного положительного подъема. На прошлой неделе компания опубликовала свои результаты за четвертый квартал 2025 финансового года, что выявило значительный рост выручки и впечатляющий операционный доход. Тем не менее, разочаровывающий перспективы на фоне варки экономических опасений значительно охватывал настроения инвесторов, отправив запасы WMT. Тем не менее, исторические тенденции благоприятствуют, используя скидку, и я готов к вызову как быка WMT.

Глядя на только результаты Q4, было бы сложно представить какое -либо колебание по отношению к ритейлеру. Например, выручка выросла на 4,1% по сравнению с кварталом до 180,6 млрд. Долл. США. Примечательно, что сегмент электронной коммерции компании получил 16%, демонстрируя значительный импульс в цифровых продажах. Кроме того, внутренние сопоставимые продажи выросли на 4,6%, что повысило общий спрос товаров.

К сожалению, руководство призналось, что оно считает, что рост прибыли компании будет замедляться в текущем финансовом году. В частности, ритейлер ожидает, что скорректированная прибыль на весь год приносит от 2,50 до 2,60 долл. США за акцию, что недооценивает консенсус-представление Уолл-стрит в размере 2,76 долл. США за акцию. Добавить в тарифы президента Дональда Трампа против ключевых экономических партнеров - особенно Китай - и инвесторы бросились на выходы.

Тем не менее, экономические встречные ветры представляют повествования, которые Walmart откладывались и преодолевали летающие цвета в предыдущих случаях. Аналогичный оптимистичный результат может снова материализоваться, поэтому я оптимистичен на акциях WMT.

Для акций WMT это другое название, но одна и та же игра

При понимании более широкого контекста финансового раскрытия Walmart легче сочувствовать, даже если кто -то не согласен - осторожный подход. Большой розничный продавец не в первую очередь служит самым богатым членам общества. Вместо этого он предназначен для обычных потребителей и семей, людей, которые ищут лучшие предложения и скидки.

Иными словами, база компании наиболее уязвима для экономических и денежных проблем. С изменением политических ветров, вызывающих опасения по поводу более высоких затрат и возможного обесценивания доллара через инфляцию, не было прекрасным временем, чтобы быть среди звания и файла Мэйн -стрит. Таким образом, дальнейшее давление может привести к значительному общественному ущербу, что может больше всего повлиять на потребителей Walmart.

Это не идеальная позиция. Тем не менее, важно рассмотреть полную картину. Во -первых, Walmart наслаждается собственной ценовой силой. Конечно, в среднем его потребители могут быть не самыми богатыми. Однако, если эти люди делают покупки в Walmart для скидок, не так много других магазинов (если вообще), которые предлагают масштабное преимущество крупного розничного продавца.

Более того, есть базовый эффект. Люди, которые делают покупки в Walmart, потому что они не должны негативно затронуть более экономические проблемы. Они уже находятся в самом скидком магазине на рынке, и там нигде не ниже. Когда вы в нижней части, нет ниже, и единственный путь встал.

Во -вторых, Walmart, будучи массовым розничным гигантом, потенциально может сгибать свои мышцы со своими поставщиками. Конечно, с тарифами, инфляцией и другой динамикой высокого уровня потребитель обычно платит цену. Тем не менее, Walmart может повлиять на своих поставщиков, чтобы помочь забрать вкладку. Поскольку компания владеет пол в отношении заманчивых скидок, она командует значительным рычагом.

Наконец, проблема с тарифом может не быть смертельным приговором на акции WMT, который, как считают некоторые пессимисты. В 2019 году Walmart заявила, что повысит цены из -за торговой войны с Китаем в рамках Трампа 1,0. Даже с этим резким предупреждением WMT не было хуже для износа.

Конечно, все обстоятельства различны, но акции WMT актуальны, потому что основной бизнес представляет собой критический спасательный круг для миллионов семей. Это катализатор, инвесторы должны иметь возможность в долгосрочной перспективе.

Инвесторы Walmart постоянно покупают свои провалы

Смещение повышения безопасности является еще одним фактором, который требует оптимистического рассмотрения акций WMT. Глядя на данные с января 2019 года, в начале недели позиция, введенная в начале недели, имеет примерно 55% шансов на подъезд к концу. В течение четырех недель длительные шансы улучшаются до 61%, а в течение восьми недель - более 69%.

Это отличная базовая линия: в течение двух месяцев вы можете ожидать, что ваша длинная позиция в акциях WMT будет прибыльной примерно в семь раз из 10. Но улов в том, что средний возврат за эти восемь недель - предполагая благоприятный сценарий - не это захватывающе всего менее 5%.

Однако следует отметить, что экстремальные приступы волатильности в запасах WMT редки. На прошлой неделе WMT потерял почти 10% от своей стоимости. С января 2019 года Walmart потерпел лишь однонедельную потерю акций от 5% до 10% шесть раз. Хотя это крошечный набор данных, инвесторы покупают провалы чаще, чем нет, что имеет смысл - они в любом случае уже покупают WMT.

Для стратегии агрессивных опционов, трейдеры могут рассмотреть возможность спреды вызова бычьего вызова 95/97 для цепочки опционов, истекающая 7 марта. Эта транзакция включает в себя покупку звонка в размере 95 долларов США и одновременно продавать звонок в размере 97 долларов США, используя кредит, полученный от короткого вызова, чтобы частично компенсировать Дебет заплатил за длительный звонок.

При аналогичных летучих обстоятельствах статистические тенденции предполагают, что акции WMT могут выдержать около 2,84% в течение следующих двух недель. Если это так, этого было бы более чем достаточно, чтобы вызвать вышеупомянутую цену удара по короткому вызову в 97 долл., Таким образом, соответствует максимальной выплате (за исключением какой -либо оставшейся стоимости времени распределенных вариантов, если они тренируются досрочно).

Walmart Stock - хорошая покупка прямо сейчас?

Обращаясь к Уолл -стрит, акции WMT достигли сильного рейтинга консенсуса на основе 28 покупок, одного удержания и ноль продаж за последние три месяца. Средняя целевая цена WMT составляет 112,33 долл. США на акцию, прогнозируя почти 20% потенциала роста.

Смотрите больше рейтингов аналитиков WMT

WMT Stock Dip земли на знакомой территории

Walmart недавно опубликовал сильные ежеквартальные результаты, но рынок зациклен на осторожном перспективе руководства, что пришлось ниже. Опасения по поводу экономического ветра, смены торговой политики и инфляционного давления привлекли к настроению, несмотря на доказанную устойчивость розничного продавца к аналогичным проблемам.

Тем не менее, история предполагает, что акции Walmart стремится отскочить от таких провалов, причем статистические тенденции способствуют восстановлению. Ценовая энергетика, рычаг поставщиков и критическая роль в экономике потребителей обеспечивает прочную основу. Учитывая эти факторы, краткосрочный отскок представляется вероятным, что делает нынешнюю слабость возможностью прибыли, а не ранним предупреждающим признаком кончины Walmart в качестве крупнейшего розничного гиганта в США.

Раскрытие.