💬 Понимание проекта: Альпака Финансы - протокол доходного фермерства с использованием кредитного плеча на BNB

Опубликовано: 2022-05-15
Время чтения:
Понимание проекта: Альпака Финансы - протокол доходного фермерства с использованием кредитного плеча на BNB 👑 Premium-робот: получай более 20-ти торговых идей в день!
Размер текста

Понимание проекта: Альпака Финансы - протокол доходного фермерства с использованием кредитного плеча на BNB

Представляем Альпака Финанс

Alpaca Finance — один из крупнейших протоколов кредитования, предлагающий доходное фермерство с использованием заемных средств в сети BNB. Он позволяет кредиторам получать безопасную и стабильную доходность и предлагает заемщикам кредиты с недостаточным обеспечением для получения доходных фермерских позиций с использованием заемных средств, что потенциально увеличивает их принципы ведения сельского хозяйства и получаемую прибыль. Поскольку он был создан для сети BNB, он выигрывает от гораздо более низкой платы за газ — в случае с Etherium он может стоить до тысяч долларов, что делает его доступным для гораздо более широкой пользовательской базы.

Альпака стремится повысить уровень ликвидности интегрированных бирж, повышая эффективность их капитала за счет объединения заемщиков и кредиторов LP. Именно благодаря этой расширенной функции Альпака стала фундаментальным строительным блоком в пространстве децентрализованных финансов (DeFi). Токен Alpaca — это служебный токен для Alpaca Finance, который пользователи могут использовать для получения xAlpaca, который можно использовать для голосования по предложениям по управлению, связанным с платформой.

‍

Ценностное предложение

Альпака Финанс предлагает своим пользователям следующее:

  • Ошеломляющие урожаи за счет доходного земледелия.
  • Разнообразие пулов инвестирования.
  • Значительная экономия на комиссиях за транзакции.
  • Особое внимание уделяется прозрачности и проверке.
  • Более высокие вознаграждения при меньших вложениях — благодаря позициям с кредитным плечом протоколов.

    • Кроме того, он стал одним из лучших протоколов в экосистеме BNB DeFi благодаря надежной инфраструктуре безопасности, реализованной для обеспечения гарантий для инвесторов; некоторые из этих мер заключаются в следующем:

  • Флэш-кредиты запрещены на платформе.
  • Alpaca Finance 20 раз проверялась известными операторами, такими как Certik, Peckshield, SlowMist и Inpex, что делает его одним из самых безопасных протоколов.
  • У него есть программа вознаграждения за ошибки, которая вознаграждает репортеров / искателей ошибок до 100 000 долларов.
  • Он сотрудничал с Nexus Mutual и InsurAce, чтобы обеспечить страхование протокола.
  • Все заказы через администратора (основные разработчики) должны пройти контракт Timelock и задерживаются на 24 часа, прежде чем он вступит в силу. Это дает сообществу адекватное время отклика в случае любого изменения кода.
  • Внедрение Alpaca Guard — автоматически активируемый механизм для защиты пользователей от потенциального манипулирования ценами, мгновенной ликвидации и провалов рынка.

    • Товары

    Портфель продуктов Альпака Финанс включает:

  • Leveraged Yield Farming: позволяет пользователям максимизировать прибыль за счет заемного капитала.
  • Автоматизированные хранилища: автоматизированные стратегии получения дохода.
  • AUSD (Alpaca USD): Стабильная монета для автоматического выращивания, которая генерирует пассивную доходность для пользователей.
  • ALPACA и ibToken: ALPACA — это служебный токен для сети. Позволяет пользователям участвовать в ставках, фермерстве, кредитовании или других функциях.
  • Governance Vault: позволяет пользователям депонировать собственный токен в обмен на полномочия по управлению, такие как голосование и генерация дохода.
  • Alpies: нарисованная вручную коллекция невзаимозаменяемых токенов (NFT) ограниченным тиражом из 10 000 экземпляров.

    • Доходное фермерство — это практика размещения или кредитования криптоактивов для получения высокой прибыли или вознаграждения. Популярность этого инновационного, но рискованного и нестабильного приложения децентрализованных финансов (DeFi) в последнее время резко возросла благодаря дальнейшим инновациям, таким как добыча ликвидности. Доходное фермерство — один из крупнейших драйверов роста все еще зарождающегося сектора DeFi. Протоколы выращивания урожая побуждают поставщиков ликвидности (LP) размещать или блокировать свои криптоактивы в пуле ликвидности на основе смарт-контрактов. Этими стимулами могут быть процент от комиссии за транзакцию, проценты от кредиторов или токен управления. Эти доходы выражаются в виде годовой процентной доходности (APY). По мере того, как все больше инвесторов добавляют средства в соответствующий пул ликвидности, стоимость выпущенных доходов соответственно уменьшается.

    В фермерском хозяйстве с использованием заемных средств пользователи могут занимать токены, чтобы максимизировать свои позиции в фермерском хозяйстве и, следовательно, получать дополнительный доход от фермерского хозяйства. В Alpaca Finance пользователи могут участвовать в выращивании урожая с использованием заемных средств с помощью трех различных подходов, таких как:

  • Кредитор: пользователи могут получать стабильную прибыль от своих базовых активов, размещая их в кредитных хранилищах. Затем эти активы предлагаются фермерам для усиления их позиций. Например, когда пользователь вносит USDT в кредитное хранилище, он получает ibUSDT — процентный токен, представляющий долю USDT в кредитном хранилище. Депонированные USDT затем доступны для получения займа фермером. В то время как процентный токен-ibUSDT генерирует проценты, пользователь может снять больше USDT, чем внесенная сумма (т. е. представляет принцип USDT + проценты).
  • Yield Farmer: пользователи могут занимать базовые активы из кредитных хранилищ, что позволяет им открывать фермерские позиции с кредитным плечом, тем самым увеличивая годовую доходность фермерского хозяйства до 6 раз (минус проценты по займу). Например, если пользователь намеревается открыть позицию по добыче с использованием заемных средств в паре BTC/BNB, он/она занимает BNB из хранилища и имеет право на получение более высоких вознаграждений за добычу. Смарт-контракт Alpaca Finance управляет механикой за кулисами , такими как “оптимальное переключение активов в соответствующее соотношение, предоставление ликвидности пулу и размещение токенов LP для вознаграждения. Однако существуют неотъемлемые риски, связанные с этими более высокими доходами, такие как ликвидация, непостоянная потеря и т. д.
  • Ликвидатор: бот-ликвидатор следит за состоянием каждой позиции с кредитным плечом, и когда она превышает определенные заданные параметры, бот помогает ликвидировать позицию, следя за тем, чтобы кредиторы не потеряли свой капитал. За эту услугу бот получает вознаграждение в размере 5% от ликвидированной позиции. У Alpaca также есть собственный бот, который использует 100% этой комиссии для выкупа и сжигания токена ALPACA.

    • Alpaca Finance предлагает различные инвестиционные механизмы, которые могут оптимизировать эффективность капитала криптоактивов. Давайте рассмотрим рекомендуемые стратегии выращивания урожая:

  • Одалживайте и делайте ставки: пользователи могут давать взаймы, а затем размещать свои отдельные криптоактивы (BUSD, USDT, BNB, BTCB, ETH, ALPACA) для получения максимальной доходности от одного актива в DeFi с очень низким риском. Такая высокая годовая процентная доходность (APY) может быть устойчиво достигнута, поскольку Альпака предлагает заемщикам уникально высокую эффективность использования капитала, позволяя им открывать кредиты с недостаточным обеспечением для выращивания урожая. Это приводит к высокой загрузке и кредитным ставкам – до двух раз выше по сравнению с конкурентами.

    • Чтобы предоставить кредит, пользователям необходимо внести выбранный ими актив, после чего они получат процентные токены (ibToken) на свои кошельки. Значения ibToken увеличиваются с течением времени с той же скоростью, что и годовая процентная ставка по кредиту (проценты по кредиту начисляются автоматически). Чтобы делать ставки, пользователи могут внести свои токены iB, чтобы заработать дополнительные вознаграждения в ALPACA.

  • Доходность с автоматическим начислением процентов без кредитного плеча: в этой стратегии вознаграждения от пулов ставок реинвестируются в основную сумму ставок, тем самым генерируя проценты на проценты. Кроме того, Alpaca утверждает, что эти фермы с автокомпаундированием более прибыльны по сравнению с конкурентами, поскольку у них очень низкая комиссия за производительность — 3%, что позволяет пользователям сохранять большую часть своих доходов — максимизируя урожайность.
  • Максимизация доходности стейблкоинов: когда рынки нестабильны, криптотрейдеры, как правило, держат процент своего портфеля в стейблкоинах. Во время волатильных рыночных ситуаций популярной стратегией является хранение доли портфеля в стейблкоинах. Их можно депонировать в различные доступные протоколы, обычно для выхода 10%-25%. Тем не менее, Alpaca Finance предлагает пользователям возможность занимать дополнительные стейблкоины, которые можно использовать для увеличения их позиций и получения большего дохода, при этом подвергаясь очень низкому риску.
  • Максимизация прибыли на бычьем рынке. Прибыль от криптовалюты может быть эффективно умножена на бычьем рынке за счет использования длинных позиций. Когда трейдеры уверенно смотрят на актив, они часто используют кредитное плечо, чтобы увеличить свою прибыль. Например, в маржинальной торговле биржевые трейдеры занимают деньги, чтобы купить больше акций, используя свой существующий капитал в качестве залога. Точно так же криптотрейдеры могут покупать бессрочные контракты на CEX, используя криптоактивы в качестве залога. Однако в этом случае как бессрочный, так и используемый в качестве залога криптоактив не могут быть выведены с CEX. Это означает, что трейдеры, использующие кредитное плечо, теряют прибыльные возможности выращивания этих активов, одновременно выплачивая проценты по займам.

    • Тем не менее, в фермерском хозяйстве с использованием заемных средств Alpaca трейдеры могут использовать актив и получать доход от фермерского хозяйства на собственном капитале и заемных активах, что делает его гораздо более эффективным с точки зрения капитала. Таким образом, если трейдеры настроены оптимистично в отношении актива, выращивание этого актива с использованием заемных средств является более прибыльной стратегией.

  • Доходность фермы доходности на медвежьем рынке: Одной из ключевых отличительных особенностей Alpaca FInance является то, что она позволяет трейдерам получать прибыль в любых рыночных условиях. Трейдеры не вынуждены держать длинные позиции, которые убыточны на нисходящих рынках. Они могут открывать короткие позиции, когда цена выбранного актива падает, что имеет решающее значение для прибыльности на медвежьем рынке.

    • Преимущества автоматизированных стратегий, используемых в выращивании урожая:

  • Гибкие варианты депозита: хранилище автоматически конвертирует депонированные активы и заемные активы, чтобы получить равное разделение стоимости для обеспечения пула ликвидности.
  • Автоматический стейкинг: код Alpaca автоматически размещает токены LP на выбранной платформе.
  • Непрерывное автоматическое начисление процентов: бот Alpaca автоматически продает вознаграждения DEX пользователя каждый раз, когда пользователь взаимодействует с пулом (открывает/закрывает/регулирует позицию в данном пуле). Затем бот конвертирует вознаграждение в токены LP для пула фермеров и объединяет их с принципом фермерства пользователя, чтобы максимизировать APY.
  • Вознаграждения ALPACA: пользователи могут зарабатывать и требовать эти вознаграждения ALPACA в разделе ставок, просто открывая позицию по выращиванию урожая с кредитным плечом.

    • ‍

    Автоматические хранилища — это сложные стратегии, похожие на хедж-фонды в сети. Alpaca Finance в настоящее время предлагает две стратегии для автоматизированных хранилищ, такие как:

  • Нейтральная к рынку стратегия: это стратегия выращивания урожая с использованием заемных средств, при которой пользователи могут получать пары с высоким APY, минимизируя риск за счет хеджирования воздействия на рынок. Он устраняет рыночный риск, одновременно открывая длинные и короткие позиции и ребалансируя их, чтобы поддерживать нейтральную экспозицию. Короче говоря, высокая доходность при низком риске.
  • Стратегия Savings Vault: это долгосрочная стратегия, аналогичная кредитованию или стейкингу базовых криптоактивов (ETH, BTC, BNB и т. д.), но с более высокими APY, поскольку базовый капитал используется для получения доходов в высокодоходных фермерских позициях без ликвидации. возможности.

    • Преимущества автоматизированных хранилищ:

  • Более высокое максимальное кредитное плечо (до 8x): поскольку эти стратегии автоматически ребалансируются и не требуют ликвидации, они могут прибыльно использовать более высокое кредитное плечо с минимальным увеличением риска.
  • Автоматическая ребалансировка: автоматические хранилища отслеживают позиции и автоматически выполняют стратегии, основанные на движении цены актива, без необходимости ручного вмешательства, что привлекает как новых, так и опытных пользователей криптовалюты.
  • Отсутствие риска ликвидации: когда стоимость собственного капитала одной позиции падает, стоимость собственного капитала другого актива возрастает до соответствующей суммы, что делает совокупное изменение стоимости собственного капитала близким к нулю из-за автобалансировки, тем самым снижая риск ликвидации.
  • Автоматическое начисление: чтобы максимизировать доходность, в дополнение к сложению токенов доходного фермерства, вознаграждения ALPACA, полученные от двух позиций в этой стратегии, будут автоматически начисляться, максимизируя доходность и еще больше сокращая обслуживание позиции.
  • Нет блокировки: пользователи могут вносить и снимать средства в любое время.

    • ‍

    AUSD – это стейблкоин, который автоматически выращивается и генерирует пассивную доходность в фоновом режиме. Он чрезмерно обеспечен, децентрализован и усилен многоуровневыми механизмами привязки, чтобы гарантировать, что он останется стабильным на уровне 1 доллара. Кредиторы в Alpaca Finance могут обеспечить свои депозиты (ibTokens) для заимствования AUSD, которые они могут использовать для получения дополнительных доходов. AUSD полностью обеспечен надежными параметрами управления рисками. Стейблкоин обеспечен набором лучших цифровых активов, включая ETH, BNB, USDT, BUSD, BTCB и TUSD. Смарт-контракты AUSD прошли аудит трех профессиональных фирм по обеспечению безопасности, таких как PackShield, InSpex и SlowMist.

    Ключевые особенности AUSD:

  • Модуль сельскохозяйственного залога: смарт-контракты AUSD позволяют использовать залог (используемый для заимствования AUSD) для получения годовой процентной ставки кредитования и ставок, что приносит дополнительные вознаграждения ALPACA. Он также потенциально может состоять из других протоколов. Поскольку годовая процентная ставка по кредиту намного выше, чем комиссия за стабильность для AUSD (2% для большинства типов залога), кредиты фактически лучше, чем беспроцентные; по сути, это доходные кредиты для авто-сельского хозяйства.
  • Эффективная привязка: помимо поддержания избыточного обеспечения, Alpaca Finance также может корректировать проценты по займам в AUSD для залоговых активов. Когда цена превышает 1 доллар, Альпака может снизить процент по займу, тем самым стимулируя пользователей чеканить новые AUSD, что создает давление со стороны продавцов, чтобы приблизить цену к привязке к 1 доллару. В случае, если цена упадет ниже 1 доллара, Альпака может увеличить проценты по займам, стимулируя пользователей выкупать AUSD, чтобы закрыть свои позиции по займам, потому что они стали дороже, что создает давление покупателей, чтобы вернуть цену до 1 доллара.
  • Постепенная ликвидация: в случае, если заемная позиция AUSD подлежит ликвидации, только небольшая часть позиции ликвидируется до тех пор, пока убыток не будет покрыт. Максимальный размер ликвидации ограничен 25% от стоимости долга позиции. Эта модель ликвидации приводит к более низким сопутствующим затратам и риску ликвидации для заемщиков AUSD, при этом предотвращая риск безнадежной задолженности.
  • Обработка безнадежных долгов: 50% годовой процентной ставки протокола, предназначенной для хранилища управления, будут выделены для вознаграждения за это событие до тех пор, пока убыток не будет покрыт. Таким образом, риск безнадежных долгов будет не только сведен к минимуму, но и иметь покрытие.

    • ‍

    ALPACA: это токен управления платформами, позволяющий пользователям делать ставки и получать xALPACA, количество которых будет определять право голоса и долю управления. Общее предложение ограничено 188 миллионами, которые будут выпускаться постепенно в течение двух лет после запуска. 8,7% токенов ALPACA выделяются для финансирования развития и расширения команды, 4,3% — для будущих стратегических расходов, таких как листинговые сборы, аудиты, услуги третьих лиц, ликвидность для партнерства и т. д., а остальные 87% распределяются по справедливости. пользователям протокола, что делает его подлинным и честным запуском проекта.

    ALPACA в долгосрочной перспективе ведет к дефляции из-за механизма сжигания. Платформа предоставит часть платы за протокол для выкупа и сжигания, например, 80% комиссии за ликвидацию, 10% процентов по кредиту и 4% вознаграждения за ликвидацию, полученного ликвидационным роботом. Это помогает создать положительное ценовое давление. Владельцы ALPACA также имеют эксклюзивный доступ к Alpies NFT и могут получать дополнительные вознаграждения из пулов диапазона «Выпас», доступных только для владельцев управляющих хранилищ.

    ‍ibToken: процентный токен Alpaca Finance; он представляет депозиты активов в хранилищах. Например, когда пользователь вносит BUSD, он/она получает в кошелек ibBUSD, который представляет собой депозит BUSD и начисленные проценты. Этот баланс ibTokens прямо пропорционален доле в кредитном пуле, на который начисляются проценты за каждый блок. ibTokens накапливают проценты через их обменный курс; со временем значение каждого ibToken увеличивается, становясь конвертируемым в большее количество его базового актива с каждым блоком. У каждого депозитного пула есть свой коэффициент использования, который также будет определять стоимость соответствующих токенов ibToken с течением времени. Чем дольше пользователь держит ibTokens, тем выше процентная ставка прироста стоимости.

    Механизм управления Альпаки направлен на согласование стимулов платформ с лояльными держателями токенов. Чтобы участвовать в управлении, пользователи могут заблокировать свои токены ALPACA от минимум одной недели до максимум одного года. За что они получают соответствующее количество токенов xALPACA, которые представляют их долю в пуле вознаграждений за управление и их право голоса для функций управления. Сумма xALPACA, которую получают пользователи, зависит от суммы депозита ALPACA и оставшейся продолжительности блокировки. Баланс xALPACA со временем будет уменьшаться линейно и достигнет нуля, когда он будет разблокирован. Чем дольше период блокировки, тем больше пользователей xALPACA получает, что приводит к более высокому вознаграждению за APY и право голоса в управлении.

    Сейфы управления предоставляют участникам ALPACA следующие преимущества:

  • Эмиссии ALPACA: A️ доля эмиссий ALPACA распределяется среди стейкеров управляющего хранилища — 300 баллов распределения (~0,355 ALPACA/блок). Эти вознаграждения передаются из пула ставок ibALPACA.
  • Награды пастбищного пула: участники государственного хранилища имеют право получать вознаграждения в виде токенов от всех действующих пастбищных пулов одновременно.
  • Распределение доходов: 5% от 9% платы за использование левериджа распределяется между участниками ALPACA в хранилище управления.
  • Голосование: как упоминалось ранее, чем больше ALPACA находится в хранилище управления, тем больше xALPACA, что приводит к большему количеству голосов.

    • ‍

    Alpies – это кроссчейн-коллекция NFT на Ethereum и BSC, состоящая в общей сложности из 10 000 аватаров NFT, которые станут игровыми героями на грядущей игровой платформе Alpaca Finance PlaytoEarn и метавселенной. Коллекция состоит из двух наборов по 5000 alpies, продаваемых двумя частями: сначала на BSC (Dauntless), затем на Ethereum (Dreamers) и с возможностью соединения между обеими цепочками блоков. Бесстрашные - это альпийцы с темной тематикой; они безжалостные капиталисты, расчищающие себе путь к успеху за счет яростной концентрации на исполнении. Мечтатели - это альпийцы в светлой тематике; они идеалистичные строители в своем стремлении превратить криптоиндустрию в финансовую утопию.

    NFT Alpies предлагают следующие преимущества, в том числе:

  • Распределение предпродажи предстоящего токена GameFi Альпаки.
  • На 50 % выше максимальное кредитное плечо на платформе доходного фермерства с кредитным плечом Alpaca Finance.
  • Бета-доступ к игре Alpaca, в которой нужно зарабатывать деньги.
  • Эксклюзивные бесплатные игровые предметы.
  • Высококачественная селекция NFT.
  • Эксклюзивный доступ к физическим товарам Alpaca.

    • Недавние улучшения

    Как сообщает BSC News, Alpaca Finance объявила о партнерстве с Nexus Mutual Insurance, чтобы предоставить пользователям возможность приобрести покрытие для своих средств, развернутых в любом продукте Alpaca, включая кредитование, фермерство, пастбища и ставки.

    Протокол на основе BNB был проверен 20 раз различными известными аудиторами в криптовселенной, такими как PeckShield, Certik, SlowMist и ImmuneFi среди прочих.

    Кроме того, как сообщает BSC News, 9 февраля Alpaca Finance запустила свой форум по вопросам управления. Форум станет местом встречи сообщества для обсуждения и предложения улучшений, которые повысят ценность предложения Alpaca Finance.

    Команда и опыт

    Команды Alpaca Finance обладают знаниями в области разработки программного обеспечения, блокчейна, финансовых технологий и банковской инфраструктуры. Ее возглавляют Джеймс Струдвик и Пит Вудард.

    Джеймс Струдвик имеет четырехлетний опыт работы с технологиями блокчейна. Он был частью многочисленных институтов CeFi, включая BNP Paribas и Capital Markets. Пит Вудард — бывший генеральный директор Nebeus, компании, занимающейся кредитованием криптовалюты. Имеет четыре года опыта работы с блокчейном и четыре года в банковской инфраструктуре.

    Заключительные мысли

    В настоящее время Alpaca Finance является третьей по величине экосистемой DeFi, построенной на цепочке BNB, с общей заблокированной стоимостью (TVL) в размере 519 долларов США. 69 миллионов, согласно данным DeFiLlama. TVL в протоколе достиг своего исторического максимума в 1,8 млрд долл. США 23 августа 2021 года на пике бычьего роста на рынке.

    Однако стоит особо отметить один аспект экосистемы — стабильную монету экосистемы, ALpaca USD (AUSD). Стейблкоин с автоматическим кадрированием поддерживается другими цифровыми активами, такими как BTC, ETH, USDT и BUSD, и не обеспечен 1:1 фиатным долларом, как в случае с доминирующими стейблкоинами, такими как Tether (USDT) и USD Coin. . Это важное соображение для пользователей и инвесторов, особенно в связи с недавним фиаско со стабильной монетой UST сети Terra, которое вызвало эффект домино, приведший к краху всех активов на рынке.

    И наконец, уникальное сочетание функций, которые Альпака предлагает рынку, делает ее идеальной платформой для получения дохода с низким уровнем риска. Платформа по-прежнему получает все большее распространение в бурно развивающейся революции DeFi, которая создает конкурентную среду, в которую через день входит все больше игроков. Механизмы генерирования доходности Alpaca Finance (способность зарабатывать в любых рыночных условиях), их привлекательность для широкой пользовательской базы (от начинающих до продвинутых), а также их ориентация на безопасность и управление делают их силой, с которой нужно считаться. По-видимому, все базы покрыты, и каждый найдет что-то для себя, независимо от профиля риска, целевой доходности или уровня знаний.

    Ограничение / снятие ответственности (дисклеймер): Вся информация на этом сайте предоставляется исключительно в информационных целях и не является предложением или рекомендацией к покупке, продаже или удержанию каких-либо ценных бумаг, акций или других финансовых инструментов. Авторы контента не несут ответственности за действия пользователей, основанные на предоставленной информации. Пользователи обязаны самостоятельно оценивать риски и проконсультироваться со специалистами перед принятием каких-либо инвестиционных решений. Вся информация на сайте может быть изменена без предварительного уведомления.

    Свежие новости по теме: Криптовалюта, NFT и криптобиржи

    🚀